中国上市公司网讯 7月23日，国科恒泰(北京)医疗科技股份有限公司(以下简称“国科恒泰”或公司)首发申请获深交所通过，公司将登陆深交所创业板上市。

　　据悉，国科恒泰本次发行股份数量不低于公司发行后股份总数的15%，且不超过7,060万股。公司本次预计投入募集资金61,570.50万元，主要用于第三方医疗器械物流建设项目、信息化系统升级建设项目、补充流动资金。

　　公开资料显示，国科恒泰致力成为中国领先的医疗器械领域的供应链综合服务商，目前主要从事医疗器械的分销和直销业务，并在业务开展过程中提供仓储物流配送、流通渠道管理、流通过程信息管理以及医院 SPD 运营管理等专业服务。公司抓住国内医疗器械流通行业渠道整合、市场集中度提升的发展契机，已经在全国 27 个省、市和自治区的 50 个城市进行仓储网络布局，建立规模化、专业化、信息化、规范化的物流配送体系，形成了全国性营销和服务网络，采用现代物流设施、设备，配备专业化仓储管理体系及专业化仓储管理人员，可以满足生产厂商、经销商及终端医疗机构客户多批次、多品规、小批量、高频出入库及快速配货响应需求。

上市委会议提出问询的主要问题

　　1.根据申报材料，医疗行业国家层面的带量采购在高值耗材领域已经启动。请发行人代表：(1)结合自身产品结构和行业政策变化趋势，说明如发行人主要产品纳入带量采购是否对发行人持续经营能力构成重大不利影响;(2)说明带量采购对供应商返利政策的影响。请保荐人代表发表明确意见。

　　2.请发行人代表结合目前经营情况及未来发展战略等因素说明发行人控股股东、实际控制人及其控制的企业对构成同业竞争业务的相关安排，以及未来为避免出现构成重大不利影响同业竞争的措施。请保荐人代表发表明确意见。

　　3.报告期内，发行人向控股股东借入资金和接受担保的金额较大。请发行人代表说明与控股股东之间的资金往来与接受担保的必要性，是否对控股股东存在重大依赖。请保荐人代表发表明确意见。

　　4.报告期各期末，发行人收入同比增长比例为 45.15%、 31.83%;应收账款净值同比增长比例为 152.57%、90.25%。请发行人代表：(1)结合院端直销模式的商品控制权由发行人转移至医院的时点及依据，说明应收账款大幅增加的合理性以及对其经营业绩的影响;(2)说明确保收入确认时点及依据恰当性的相关内部控制制度;(3)发行人产品通过分销模式销售给经销商，再买回由发行人以院端直销模式销售给医院，收入仅确认毛利额的情形，是否与发行人的会计政策保持一致。请保荐人代表发表明确意见。

　　深圳证券交易所

　　上市审核中心

　　2021 年 7 月 23 日